Мөнгөө 1–3 жил банкны хадгаламжид хадгалах, хувьцаа болон бондод оруулах, эсвэл MG Quant ботоор арилжаалуулах гурван замыг өгөөж, эрсдэл, зардал, хамгаалалтаар нь харьцууллаа. Бүх тоо нийтлэгдсэн эх сурвалжид тулгуурласан.
Хөшүүрэгтэй арилжаа эрсдэлтэй бөгөөд та мөнгөө алдаж болно. Ботын үзүүлэлт түүхэн өгөгдөл дээрх загварчлал (бэктест) бөгөөд бодит арилжааны баталгаажсан түүх хараахан байхгүй.
MG Quant хөрөнгө оруулалтын зөвлөх биш. Энэ хуудас ерөнхий мэдээлэл бөгөөд таны нөхцөлд тохируулсан хөрөнгө оруулалтын зөвлөгөө биш.
1–3 жилийн хугацаанд хамгийн чухал асуулт бол мөнгөө хугацаандаа бүрэн авч чадах эсэх. Энэ шалгуураар гурван зам эрс ялгаатай.
12 сарын төгрөгийн хадгаламж 11.0–12.3%, татварын дараа ~11% өгнө. 20 сая ₮ хүртэлх дүн хуулиар даатгалтай. Гэхдээ инфляц 12.5% байгаа үед бодит өгөөж тэгтэй ойр, төгрөг огцом сулрах жилүүдэд доллараар алддаг.
Засгийн газрын төгрөгийн бонд ~10.5–11.8%-ийн хүүтэй, татваргүй. АНУ-ын засгийн газрын богино хугацаат бонд доллараар 4.4–4.9% өгнө. Хугацаа дуустал барьвал үр дүн нь бараг тодорхой.
S&P 500 индекс 1928 оноос хойшхи жилүүдийн 26.5%-д, гурван жилийн хугацааны 15.6%-д алдагдалтай гарсан. Монголын ТОП-20 индекс 2012–2025 оны 14 жилийн 8-д нь буурсан.
2.0.0 хувилбарын бэктестээр $10,000-ын данс жилд ~4.7%, хамгийн их уналт 9% гарсан бол $1,000–5,000-ын данс алдагдалтай байв. Багц, VPS, татварыг хасвал бэктест бүрэн биелсэн ч бот хадгаламж, АНУ-ын бондоос доогуур гарна. Бодит арилжааны баталгаажсан түүх байхгүй.
Санхүүгийн нийтлэг зарчмаар 1–3 жилийн дотор хэрэглэх мөнгийг үр дүн нь урьдчилан мэдэгдэх хэрэгсэлд байршуулж, 5-аас дээш жил хүлээж чадах мөнгийг хувьцаанд оруулдаг. Ботод зөвхөн алдахад бэлэн жижиг хэсгийг зориулдаг.
Бэктест ирээдүйг баталгаажуулдаггүй. Бие даасан судалгаагаар бэктестийн ашгийн ихэвчлэн дөрөвний нэгээс дөрөвний гурав нь л бодит арилжаанд үлддэг. Дансны хэмжээ, компьютер, бэктестийн биелэлт, төгрөгийн ханшийг сонгоод ботын 3 жилийн цэвэр үр дүнг хадгаламж, бондтой харьцуулж үзээрэй.
Ботын 3 жилийн цэвэр үр дүн −3.9% буюу −1.4 сая ₮. Төгрөгийн хадгаламж +36.7%, АНУ-ын 3 жилийн бонд +13.9% өгнө.
3 жилийн цэвэр үр дүн, төгрөгөөр хэмжсэнээр
Бот давуу гарахын тулд бэктестийн ашгийн хэдэн хувь бодит арилжаанд үлдэх ёстой вэ:
Бэктестэд $10,000-ын данс 3 жилд 391 арилжаа хийсэн, 3 боломжийг 0.01 лотын доод хэмжээ эрсдэлийн хязгаараас хэтэрсэн тул алгассан, үр дүн нь +14.9%. Хамгийн их уналт 9.0% байсан.
Тооцооны таамаглал: ботын 2.0.0 хувилбарын бэктестийн 3 жилийн үр дүн (2023.09.26–2026.09.25, арилжаа тутамд 0.5% эрсдэл) дансны хэмжээ бүрээр, $1,000–5,000-ын дансанд алдагдал; Basic жилийн багц 558,000 ₮; VPS жилд ~$198; бүх ашиг, хүүнээс 10% орлогын албан татвар; ханш 3,595.55 ₮/$-оос эхэлнэ. Бэктестийн биелэлтийг (алдагдлыг ч мөн) шугаман байдлаар тооцсон бүдүүвч загвар. Своп, үнийн цоорхой, техникийн тасалдал, SWIFT шимтгэл, валют солих зөрүү ороогүй. Хадгаламжийн хүүг 3 жил тогтмол гэж үзсэн. Багц болон VPS-ийн төлбөрийг арилжааны данснаас гадуур төлдөг тул жижиг дансанд нийт алдагдал 100%-иас давж харагдаж болно.
| Хэмжүүр | Төгрөгийн хадгаламж | Монголын хувьцаа, бонд | Гадаадын хувьцаа, бонд | MG Quant бот |
|---|---|---|---|---|
| Өнөөдрийн өгөөж | 12 сард 11.0–12.3%, татварын дараа ~11%, тогтмол | Засгийн газрын бонд ~10.5–11.8%, татваргүй; хувьцаа тодорхойгүй | T-bill 4.4–4.9% ($); АНУ-ын хувьцаанаас ирэх 10 жилд жилд 4–7% хүлээгдэж байна | Бэктестээр $10,000-д жилд ~4.7% ($); жижиг данс алдагдалтай; бодит үр дүн байхгүй |
| Үр дүнг урьдчилан мэдэх | Тийм | Засгийн газрын бонд дуустал барьвал тийм; хувьцаа үгүй | T-bill тийм; хувьцаа үгүй | Үгүй |
| Нэг жилд алдагдал гарах түүхэн давтамж | Бараг үгүй (20 сая ₮ хүртэл даатгалтай) | ТОП-20: 2012–2025 оны 14 жилийн 8-д | S&P 500: жилүүдийн 21–27%; T-bill: 0 | Бэктестэд 365 хоногийн хугацааны 43% нь алдагдалтай; бодит байдал тодорхойгүй |
| Хамгийн муу түүхэн тохиолдол | Бодит өгөөж −6.7% (2022); доллараар −12.7% | Оргилоос −24%, сэргэхэд ~3 жил | −57% (2007–2009), сэргэхэд 4–7 жил | Үнийн цоорхой стопоос давж болно; брокер дампуурвал данс эрсдэлд |
| Хамгаалалт | ХДК-ийн даатгал 20 сая ₮ (~$5,560) | Үнэт цаас таны нэр дээр бүртгэгдэнэ; нөхөн олговрын сан илрээгүй | T-bill нь АНУ-ын засгийн газрын өр; данс гадаадын брокерийн дүрмээр | Монголын хамгаалалт хамаарахгүй; брокер нь арилжааны цорын ганц эсрэг тал |
| Хөрвөх чадвар | Эрт цуцлахад ердөө 2.4–2.5%-ийн хүү авна | Нимгэн: өдөрт ~1.2 тэрбум ₮-ийн арилжаа | Өндөр; мөнгө шилжүүлэх SWIFT зардалтай | Брокерээс татаж болно; эхэлсэн багцын төлбөр буцаагдахгүй |
| Зардал | Бараг байхгүй | Шимтгэл ~1% (баталгаажаагүй) | Захиалга ~$1-ээс; SWIFT 20–40 мянган ₮ + $20–30 | 558,000 ₮/жил + VPS ~$200/жил + своп |
| Татвар | 10%, банк суутгана | Ногдол ашиг, хүү 5%; хувьцааны ашиг ~1%; Засгийн газрын бонд 0% | АНУ-ын ногдол ашгаас 30% суутгана; Монголд 10% өөрөө мэдүүлнэ | 10%, өөрөө мэдүүлнэ |
| Валют | ₮ | ₮ | $ | $ |
| Бодит доод хэмжээ | 10–20 мянган ₮ | Засгийн газрын бонд 100,000 ₮ | Доод хэмжээгүй брокер бий | ~$3,000 (~11 сая ₮) ердийн арилжаанд; бэктестэд зөвхөн $10,000 тодорхой ашигтай |
| Хүчин чармайлт | Хэдэн минут | Брокерийн данс нээх | Гадаад данс, татварын мэдүүлэг | 24/5 ажиллах компьютер эсвэл VPS, MT5, брокерийн данс |
2026 оны 10-р сарын 5-ны байдлаар системийн таван банк иргэдийн 12 сарын төгрөгийн хугацаатай хадгаламжид 11.0–12.3%-ийн хүү санал болгож байна. 24 сарын хүү ихэнх том банкинд 12 сарынхаас ердөө 0.1–0.4 нэгж хувиар өндөр, 36 сарын хадгаламжийг системийн банкуудаас зөвхөн ХХБ (12.7%) санал болгодог. Жижиг банкууд 1 орчим нэгж хувиар илүү төлдөг. Монголбанкны тооцоолсон шинэ хадгаламжийн жигнэсэн дундаж хүү 2023 оны сүүлээс хойш 11.7–12.3%-ийн хооронд байна.
| Банк | 6 сар, ₮ | 12 сар, ₮ | 24 сар, ₮ | 12 сар, $ |
|---|---|---|---|---|
| Хаан банк (салбар / онлайн) | 9.6 / 9.8% | 12.0 / 12.2% | 12.4 / 12.6% | 2.8% |
| ХХБ (онлайн / салбар) | 10.2 / 10.1% | 12.3 / 12.2% | 12.7 / 12.6% | 3.2% |
| Голомт банк | 9.8% | 12.1% | 12.5% | 3.2% |
| Төрийн банк | 9.8% | 12.2% | 12.3% | 2.6% |
| Хас банк | 9.6% | 11.0% | 12.0% | 1.8% |
| Капитрон банк | 10.5% | 13.2% | 13.6% | 3.0% |
| М банк | 10.3% | 12.0% | 12.7% | — |
Иргэдийн хугацаатай хадгаламжийн жилийн хүү, татварын өмнө. Банкуудын вэб сайт, 2026.10.05. Хас банкны 12 сарын хүү хүүгийн хүүг тооцвол 11.57%. Их дүнтэй хадгаламжид зарим банк нэмэгдэл хүү өгдөг.
Хүүгийн орлогоос 10%-ийн татварыг банк 2017 оны 4-р сараас хойш автоматаар суутгадаг тул 12.2%-ийн хүү цэвэр 10.98% болно. Хугацаатай хадгаламжийн хүү гэрээний хугацаанд өөрчлөгдөхгүй. 10 сая ₮-ийг 12.2%-иар жил бүр сунгавал татварын дараа 1, 2, 3 жилийн эцэст 11.10, 12.32, 13.67 сая ₮ болно. Сунгах бүрт тухайн үеийн хүү мөрдөгдөх ч том банкуудын 12 сарын хүү 2022 оны сүүлээс хойш бодлогын хүү 10–13%-ийн хооронд хэлбэлзэж байхад 12.0–12.5% орчим тогтвортой байсан.
Гэвч ~11%-ийн цэвэр өгөөжийг өнөөгийн инфляц бараг бүрэн иднэ. Инфляц 2026 оны 2-р сард 6.5% байснаа 7-р сард 13.0%, 8-р сард 12.5% болж өссөн тул Монголбанк 8-р сарын 12-нд бодлогын хүүг 12.5% болгож нэмсэн. Азийн хөгжлийн банк инфляцийг 2026 онд 10.7%, 2027 онд 8.3% гэж таамаглаж байна. Хадгаламжийн татварын дараах бодит өгөөж 2021 онд −4.8%, 2022 онд −6.7% болж сөрөг гарсан, 2023–2025 онд жилд +1.5–3.2% байв. Инфляц таамгийн дагуу буурвал 10 сая ₮-ийн 3 жилийн бодит өгөөж ойролцоогоор +10.8% (жилд ~3.5%), 12.5% хэвээр үлдвэл −4.0% болно. Хадгаламж баяжих бус, худалдан авах чадвараа хадгалах хэрэгсэл юм.
Хадгаламжийн хамгийн том давуу тал нь аюулгүй байдал. Хадгаламжийн даатгалын корпораци (ХДК) нэг хүний нэг банкин дахь төгрөг, валютын нийт хадгаламжийг хүүгийн хамт 20 сая ₮ хүртэл нөхөн төлдөг. Энэ механизм 2019 онд Капитал банк татан буугдахад ажилласан бөгөөд ХДК ~354,260 данс эзэмшигчид 44.7 тэрбум ₮ олгож, харилцагчдын 99.5% бүрэн нөхөн төлбөр авсан. Чанаргүй зээлийн хувь 2020 оны 11.8%-иас 2024 оны сүүлд 5.1% болж буурсан. Сул тал нь даатгалын хязгаар 2013 оноос хойш өөрчлөгдөөгүй тул долларын дүнгээр ~$14,370-аас ~$5,560 болж элэгдсэн. Үүнээс их мөнгийг хэд хэдэн банкинд хуваах хэрэгтэй. Мөн дундаж хүүнээс 50%-иас дээш хүү авсан хадгаламж даатгалд хамрагдахгүй.
Хадгаламжийн далд эрсдэл нь ханш. Ам.долларын ханш 2012 оны сүүлийн 1,392 ₮-өөс 2026 оны 10-р сарын 5-нд 3,595.55 ₮ болж, төгрөг жилд дунджаар ~7.1%-иар суларсан. Энэ сулрал жигд бус, 2013 (+19.2%), 2014 (+13.8%), 2016 (+24.7%), 2022 (+20.9%) оны цочролд төвлөрсөн. Иймээс төгрөгийн хадгаламж доллараар хэмжихэд 2016 онд −9.2%, 2022 онд −12.7% алдсан. Банкууд 12 сарын долларын хадгаламжид 1.8–3.2% өгдөг тул төгрөг жилд ~8.25%-иас бага сулрах үед төгрөгийн хадгаламж илүү ашигтай. Сүүлийн 13 жилийн 9-д нь ийм байсан ч үлдсэн 4 жилд долларын хадгаламж том зөрүүгээр түрүүлсэн.
Хугацаатай хадгаламжийг эрт цуцалбал банкууд хадгалсан хугацаанд ердөө 2.4–2.5%-ийн хүү олгодог. 10 сая ₮-ийг 6 сарын дараа цуцалбал ~490 мянган ₮ алдана. Мөнгөө хэд хэдэн жижиг хадгаламжид хуваах, эсвэл хадгаламж барьцаалсан зээл авах нь энэ алдагдлаас сэргийлнэ. Доод хэмжээ 10–20 мянган ₮, онлайнаар хэдэн минутад нээгдэнэ.
Эх сурвалж: Хаан банк, Хаан банк, онлайн, ХХБ, Голомт банк, Төрийн банк, Хас банк, Капитрон банк, М банк, Монголбанк, бодлогын баримт бичиг 2026, ikon.mn, хүүгийн татвар, ikon.mn, бодлогын хүү, АХБ, 2026 оны 9-р сар, Монголбанк, инфляцийн зорилт, Хадгаламжийн даатгалын тухай хууль, Монголбанк, Капитал банк, eagle.mn, CEIC, чанаргүй зээл, ikon.mn, ханш.
Энэ сонголт эрсдэлээрээ эрс ялгаатай дөрвөн хэрэгслээс бүрдэнэ. Монголын болон АНУ-ын засгийн газрын бонд хадгаламжийг орлож чадна. Монголын болон гадаадын хувьцаа огт өөр эрсдэлийн ангилалд хамаарна.
Монголын хөрөнгийн биржийн (МХБ) ТОП-20 индекс дэлхийн хамгийн савлагаатай индексүүдийн нэг. Тэр 2021 онд +130.3% өсөөд 2022 онд −15.4% унаж, 2021 оны оргилоосоо ~24% буурсан түвшнээ 2024 оны сүүлд л давсан. 2012–2025 оны 14 жилийн 8-д нь индекс үнээрээ буурсан. 2021 оны сүүлээс 2025 оны сүүл хүртэл жилд ердөө ~5.2% өсөж хадгаламжаас хоцорсон бол 2026 оны 3-р улиралд нүүрс, зэсийн экспортын ачаар ~26% өсч (Таван толгой +87%), оны эхнээс ~22% нэмэгдсэн. Ийм хүчтэй өсөлтийн дараа нэг түүхий эдийн үнээс хамаарах эрсдэл өндөр байдаг. 2025 оны эхний хагаст нүүрсний үнэ унахад Таван толгой болон МХБ-ийн хувьцаа дунджаар 23.8% буурч байсан.
Зах зээл жижиг, хөрвөх чадвар нимгэн. 2025 онд хувьцааны арилжаа өдөрт ~1.16 тэрбум ₮ (~$330 мянга) байсны тал орчим нь багц арилжаа, эргэлтийн ~60% нь таван компанид ногдсон. Зах зээлийн үнэлгээний ~44% нь таван системийн банк, ~21% нь Таван толгой ба Эрдэнэ Ресурс Девелопмент. Том дүнтэй эзэмшигч үнэд нөлөөлөхгүйгээр зарахад цаг шаардагдана. Хувьцаа Үнэт цаасны төвлөрсөн хадгаламжийн төвд таны нэр дээр бүртгэгддэг тул брокер дампуурсан ч өмчлөл хамгаалагдана.
Давуу тал нь ногдол ашиг ба татварын хөнгөлөлт. 2024 онд 47 компани ~1 их наяд ₮-ийн ногдол ашиг зарласан. Хаан банкны 2024 оны ашгаас олгосон ногдол ашиг 2025 оны 2-р сарын ханшаар 16.1%-ийн өгөөжтэй байв. Биржээр арилжаалагддаг үнэт цаасны ногдол ашиг, хүүнд 5%-ийн татвар ногдож, хувьцаа зарсан ашгийн татварыг 2034 он хүртэл 90% хөнгөлдөг тул бодит татвар ~1% болно. Нэг брокерийн хуваарьт хувьцааны шимтгэл 1% гэж харагдсан ч баталгаажаагүй. Данс нээх хураамж 5–10 мянган ₮, арилжаа ажлын өдрүүдэд 10:00–13:00 цагт явагдана.
1–3 жилийн хугацаанд дотоодын бонд хамгийн сонирхолтой хэсэг. Сангийн яам 2025 оны 4-р сараас МХБ-ээр дамжуулан 52 долоо хоногийн, дараа нь 3, 5, 8 жилийн Засгийн газрын бонд гаргаж эхэлсэн бөгөөд хүүгийн орлого нь татвараас чөлөөлөгдсөн. Арилжаалагдаж буй хоёр бондын хүү 10.48% (2028 оны 5-р сард дуусна), 11.81% (2030 оны 12-р сард дуусна). Энэ нь татварын дараах ~11%-ийн хадгаламжтай бараг тэнцүү бөгөөд хүүгээ бүтэн хугацаанд түгжиж, 20 сая ₮-ийн хязгаарт баригдахгүй гэдгээрээ давуу. Харин хоёрдогч арилжаа маш нимгэн тул хугацаа дуустал барих төлөвлөгөөтэй байх хэрэгтэй. Монгол Улсын зээлжих зэрэглэл B+/B2.
Компанийн нээлттэй бонд жилд 10–18.5%, хаалттай хүрээний бонд 18–20.5%-ийн хүү санал болгодог. Гэвч хаалттай бондын ~24%-ийг банк бус санхүүгийн байгууллага, 11.5%-ийг ломбард гаргасан, хүү нь 10%-ийн татвартай, төлбөр хугацаа хэтэрсэн бондын статистик нийтлэгддэггүй. Нэмэлт хүү бол зээлийн болон хөрвөх чадварын эрсдэлийн төлөөс. Биржид бүртгэлтэй хаалттай хөрөнгө оруулалтын сангууд 2022 онд цэвэр хөрөнгөөрөө 24% хүртэл унаж, одоо цэвэр хөрөнгийн үнэ цэнээсээ ~30% хямд арилжаалагддаг. Засгийн газрын долларын бонд 5.3–6.2%-ийн өгөөжтэй ч хамгийн бага худалдан авалт $200,000 тул жижиг хөрөнгө оруулагчид хүрэхгүй.
АНУ болон дэлхийн хувьцаа урт хугацаанд хамгийн өндөр өгөөж өгсөн хөрөнгө. Ногдол ашгийг оруулсан S&P 500 индекс 1928–2025 онд жилд дунджаар 10.0%-ийн өгөөжтэй байсан ч жилүүдийн 26.5%-д, гурван жилийн хугацааны 15.6%-д алдагдалтай гарсан. 1950 оноос хойш эдгээр нь 21% ба 11%. MSCI World индекс 1970–2025 онд жилүүдийн 25%-д алдагдалтай байсан. Хамгийн хүнд үед S&P 500 2000–2002 онд 49%, 2007–2009 онд 57% унаж, оргилоо 4–7 жилийн дараа давсан. 1–3 жилийн дотор хэрэглэх мөнгийг хувьцаанд хийх нь 4–6 тохиолдлын нэгд алдагдалтай гарах, 25–40%-ийн уналтыг тэсвэрлэх эрсдэлийг хүлээн зөвшөөрөх гэсэн үг.
Эхлэх цэг ч хүнд. S&P 500 2026 оны 9-р сарын 30-нд 7,651.54 оноонд хаагдаж түүхэн дээд түвшиндээ ойр байна. Мөчлөгөөр тохируулсан үнэ/ашгийн харьцаа (CAPE) ~41 буюу урт хугацааны дундаж 17.4-өөс хоёр дахин их, 1999 оны оргилд (44.2) ойр. Томоохон байгууллагууд ирэх 5–15 жилд АНУ-ын томоохон компанийн хувьцаанаас жилд 4–7%-ийн өгөөж хүлээж байна (Vanguard 4.2–6.2%, J.P. Morgan 6.7%, Goldman Sachs 6.5%), харин GMO ирэх 7 жилд бодит −8.1% гэж үздэг.
Бонд талд сүүлийн хорин жилийн хамгийн өндөр хүү бий. 2026 оны 10-р сарын 1-нд АНУ-ын засгийн газрын 1 жилийн бонд 4.44%, 2 жилийнх 4.78%, 3 жилийнх 4.91%-ийн өгөөжтэй байв. Шууд худалдан авч хугацаа дуустал барьсан АНУ-ын богино хугацаат бонд (T-bill) долларын өгөөжийг бараг баталгаатай түгжинэ. 3 сарын T-bill 1928–2025 онд нэг ч жил алдагдал өгөөгүй. Харин бондын сан хугацаа дуусах өдөргүй тул хүү өсөхөд алддаг. АНУ-ын нэгдсэн бондын индекс 2022 онд −13.0% унасан, 2026 онд 10-р сарын 1 хүртэл −2.6% байна. 60% хувьцаа, 40% бондтой холимог багц 1950–2025 онд гурван жилийн хугацааны ердөө 4.1%-д алдагдалтай байсан ч 2022 онд −18.0% унасан.
Монголоос хандах хоёр зам бий. Гадаад зах зээлд зуучлах эрхтэй дотоодын үнэт цаасны компаниар дамжих, эсвэл гадаадын брокерт шууд данс нээх. Зарим гадаадын брокерт доод хэмжээ байхгүй, АНУ-ын ETF-ийн захиалга ~$1 байдаг бол дотоодын компаниуд 2024 онд нэг арилжаанд $5–25 эсвэл дүнгийн 1–2% авч байсан. Үүн дээр Монголын банкнаас хийх SWIFT шилжүүлэг 20–40 мянган ₮, зуучлагч банкны шимтгэл $20–30 нэмэгдэнэ.
АНУ, Монголын хооронд орлогын татварын гэрээ байхгүй тул АНУ-д бүртгэлтэй хувьцаа, ETF-ийн ногдол ашгаас 30% суутгадаг. АНУ-д байршилтай хөрөнгө $60,000-аас давбал эзэмшигч нас барахад 40% хүртэлх өв залгамжлалын татвар ногдож болно. Ирландад бүртгэлтэй UCITS ETF суутгалыг 15% болгож, АНУ-ын өв залгамжлалын татварт хамаардаггүй. Шууд эзэмшсэн T-bill-ийн хүүд АНУ татвар авдаггүй. Монголд гадаадын орлогын 10%-ийн татварыг өөрөө мэдүүлж төлнө.
Долларын хөрөнгийн төгрөгөөр хэмжсэн үр дүн ханшаас ихээхэн хамаарна. Төгрөг 2000–2025 онд жилд дунджаар ~4.9% суларсан бөгөөд 2009, 2022 онд дэлхийн зах зээл унахад төгрөг сулрах нь долларын хөрөнгийн алдагдлыг хэсэгчлэн нөхсөн. Харин төгрөг 5–7% чангарвал T-bill-ийн бүтэн жилийн хүүг устгана. Индекс ETF-ийн жилийн зардал 0.03–0.20% бол 2025 онд АНУ-ын идэвхтэй удирдлагатай томоохон хувьцааны сангуудын 79% нь S&P 500-аас хоцорсон.
Эх сурвалж: СЗХ, үнэт цаасны зах зээлийн 2025 оны тойм, МХБ, 2024 оны тайлан, Bloomberg, 2026.09.30, InsideMongolia, Голомт Капитал, Хувь хүний орлогын албан татварын тухай хууль, Гүүдсек, Сангийн яам, cbonds (2028), cbonds (2030), ucc.mn, Засгийн газрын бондын баримт бичиг, 2025, Damodaran, түүхэн өгөөж, MSCI World, ХНС, H.15, multpl.com, CAPE, Vanguard, GMO, iShares, нэгдсэн бондын индекс, IRS, татварын гэрээ, IRS, өв залгамжлалын татвар, SSGA, UCITS ETF, IRS Publication 519, InvestmentNews.
MG Quant бол Windows дээр ажилладаг програм бөгөөд зөвхөн алтыг (XAU/USD) таны өөрийн сонгосон брокер дахь, өөрийн нэр дээрх MetaTrader 5 (MT5) долларын дансаар арилжаалдаг. Арилжааны шийдвэрийг програм таны компьютер дээр урьдчилан тогтоосон дүрмээр гаргана. Компани таны мөнгийг хүлээн авдаггүй, хадгалдаггүй, брокерийн нууц үгийг тань авдаггүй тул мөнгө үргэлж таны брокерийн дансанд байна. Энэ нь хөрөнгийг өөрөө хадгалж, MetaTrader-ийн демо дансаар хуурамч үлдэгдэл үзүүлэн 23,000 гаруй хүнээс $1.7 тэрбум залилсан Mirror Trading International шиг схемээс ялгарах чухал шинж.
Стратеги 15 минутын график дээр хүчтэй хөдөлгөөн ба түүний залруулгыг олж, 30 минутаас 1 өдөр хүртэлх том лаагаар хүрээлнэ. Тэдгээр том лааны хоёр дахь нь сүүлийн савалгааны 61.8–70.2%-ийн бүсийг нэвтлэн хаагдвал дараагийн 15 минутын хаалтуудад өмнөх хөдөлгөөний эсрэг чиглэлд, тэгэхдээ 8 цагийн лааны хүрээг үнэ хамгийн сүүлд эвдсэн чиглэлд л арилжаа нээнэ. Нэг зэрэг хамгийн ихдээ 2 позиц, өдөрт 3 оролт хийж, ашиг +1.5R хүрэхэд позицийн хэсгийг хааж, стопыг оролтын үнэд шилжүүлдэг. Энд R нь стоп хүрвэл алдах дүн. Үнэ зорилтод хүрэхэд үлдсэн хэсгийг хаахгүй: стоп нь зорилтоос 1R доош шилжиж, дараа нь хамгийн сайн үнээс 2R зайд дагаж явна. Алтыг урт хугацаагаар эзэмших бус, өсөх, унах хоёр чиглэлд арилжаалдаг идэвхтэй систем бөгөөд позицийг медианаар 6 цаг барьдаг. Эдгээр дүрмийг 2.0.0 хувилбар (2026 оны 10-р сар) нэвтрүүлсэн (mg quant algo).
Хамгаалалтын механизмууд нягт. Захиалга бүр брокер дээр стоп лосс, тэйк профиттэй илгээгдэнэ. Өдрийн алдагдлын хязгаар 2%, нийт алдагдлын хязгаар 10%. NFP, CPI, FOMC зэрэг томоохон мэдээний өмнө, хойно 30 минут шинэ оролт хийхгүй, спрэд $0.60-аас өргөн бол оролт хаана. Орохын өмнө үнийн серверийн мэдээллийг таны брокерийн үнэтэй тулгаж, зөрүү их бол оролт хийхгүй. Програм анхнаасаа туршилтын горимд ажиллах бөгөөд бодит мөнгөтэй дансаар арилжаалах эсэхийг та өөрөө асааж шийднэ.
Хураамж тогтмол бөгөөд ашиг, арилжааны тоо, дансны хэмжээнээс хамаардаггүй. Үнэгүй туршилтын хугацаа байхгүй, харин эхний сарын багцад нэг удаа 30 хоног нэмэгддэг. Компьютероо 24/5 асаалттай байлгах боломжгүй бол сард ~$16–17-ийн VPS түрээслэх хэрэгтэй.
| Багц | Сар | Жил | Бодит данс | Сард бодит дансны лот |
|---|---|---|---|---|
| Test | 17,900 ₮ | 179,000 ₮ | демо л | — |
| Basic | 55,800 ₮ | 558,000 ₮ | 1 | 5 |
| Pro | 139,500 ₮ | 1,395,000 ₮ | 3 | 25 |
| Advanced | 279,000 ₮ | 2,790,000 ₮ | 5 | 100 |
2026.10.05-ны байдлаарх үнэ. Жилийн багц 10 сарын төлбөртэй тэнцэнэ. Одоогийн үнийг «Үнэ» хэсгээс шалгаарай. 0.5%-ийн эрсдэлтэй $30,000 хүртэлх дансанд бэктестэд Basic багцын лотын хязгаар хүрэлцсэн.
Бэктест, 2023.09.26–2026.09.25, $10,000, арилжаа тутамд 0.5% эрсдэл. Түүхэн тооцоолуурын өгөгдөл. Түүхэн тооцоолуур →
2.0.0 хувилбарыг хоёр хугацаанд хэмжсэн. Брокерын 3.5 жилийн өгөгдөл дээр (2023 оны 3-р сар – 2026 оны 10-р сар): 460 арилжаа, +19.6% (жилд ~5.2%), хамгийн их уналт 8.9%. 2009 – 2023 оны 4-р сарын өгөгдөл дээр (HistData): 1,644 арилжаа, +67.8% (жилд ~3.7%), хамгийн их уналт 18.3%, арилжаа тутмын дундаж +0.07R. Дээрх гурван жилийн бүртгэлд 37 сарын 15 нь алдагдалтай, хамгийн муу сар −4.5% байв. Жилээр 2024 онд −2.2%, 2025 онд +4.9%, 2026 онд 9-р сар хүртэл +10.5%. Шимтгэл $150 буюу зардлын өмнөх ашгийн ~9%. Үр дүн лотын тоймлолтоос ч хамаарна: ижил гурван жилд $30,000-ын данс ердөө +0.6% гарсан тул энэ хугацааны давуу тал бага бөгөөд тодорхойгүй.
Бэктестийн хамгийн том сул тал нь 2.0.0 хувилбарын алгоритмыг 2023–2026, 2009–2023 оны хоёр өгөгдлийн үр дүнг хоёуланг нь харсны дараа сонгосон явдал тул аль нь ч цэвэр out-of-sample шалгалт биш. Зөвхөн 2023–2026 оны өгөгдөл дээр арилжаа тутмын дундаж ашиг тэгээс статистикийн хувьд ялгаагүй; 2009–2023 онд арилжаа тутамд +0.07R байсан. 2024 он алдагдалтай, ашгийн ихэнх нь 2026 онд гарсан. Бодит болон демо арилжааны баталгаажсан түүх хараахан байхгүй.
Сүүлийн сарууд бараг тэгшхэн. Сүүлийн 91 хоногт (2026.06.26–09.25) шинэ $10,000-ын данс +0.89% (36 арилжаа, ашигтай нь 39%), сүүлийн 182 хоногт +0.40% гарсан. Бүртгэлийн төгсгөлд баланс 2026 оны 9-р сарын 3-ны оргилоосоо доош 22 хоног байсан. Эдгээр сарууд ч дүрэм сонгосон өгөгдлийн дотор багтдаг.
Бие даасан судалгаанууд бэктестийн гүйцэтгэл бодит арилжаанд мэдэгдэхүйц буурдгийг харуулдаг. Зах зээлд санал болгосон 215 стратегийн Шарпын коэффициент бодит арилжаанд шилжихэд медианаар 73% буурсан (Suhonen нар). Нийтлэгдсэн 97 хэв шинжийн өгөөж дээжээс гадуур 26%, нийтлэгдсэний дараа 58% буурсан (McLean & Pontiff). Салбар бэктестийн Шарпыг 50%-иар хасах дүрэм баримталдаг (Harvey & Liu). Quantopian платформын 888 алгоритмд бэктестийн Шарп бодит үр дүнг бараг таамаглаагүй (Wiecki нар). Жижиглэн арилжаачдын дүн ч таатай бус. ЕХ-ны зохицуулагчийн тооцоогоор жижиглэн CFD дансны 74–89% алдагдалтай, Австралийн зохицуулагч ASIC-ийн 2026 оны тайлангаар 2023–2024 санхүүгийн жилд жижиглэн харилцагчдын 68% алдагдалтай байсан.
Харьцуулалтын хувьд бэктестийн бараг ижил гурван жилд (2023.10–2026.09) MSCI World индекс жилд 21.9%, хэлбэлзэл 11.9% байсан бол бот жилд 4.7%, хэлбэлзэл ~10.3% байв. Өгөөжийг хэлбэлзэлд харьцуулбал бот (~0.5) индексээс (1.85) хол хоцорсон.
| Хувилбар ($10,000 ≈ 36 сая ₮, 3 жил) | Арилжааны эсвэл хүүгийн өгөөж | Basic + VPS хассаны дараа | 10% татварын дараа |
|---|---|---|---|
| Бот, бэктест бүрэн биелбэл | +14.9% | +4.3% | +2.8% |
| Бот, 74% биелбэл | +11.0% | +0.4% | −0.7% |
| Бот, 50% биелбэл | +7.5% | −3.1% | −3.9% |
| Бот, 27% биелбэл | +4.0% | −6.6% | −7.0% |
| Бот, сүүлийн 3 сарын түвшин үргэлжилбэл | +11.2% | +0.6% | −0.5% |
| АНУ-ын 3 жилийн засгийн газрын бонд (4.91%) | +15.5% | — | +13.9% |
| Монголын банкны долларын хадгаламж (2.8%) | +8.6% | — | +7.8% |
| Төгрөгийн хадгаламж (12.2%), төгрөгөөр | +41.2% | — | +36.7% |
Ботын 3 жилийн +14.9%-ийг биелэх хувиар шугаман бууруулсан, Basic (жилд ~$155) ба VPS (жилд ~$198) зардлыг хасаж, 10% татварыг арилжааны ашгаас тооцсон. Своп, үнийн цоорхой, тасалдал, SWIFT, валют солих зардал ороогүй.
Бэктест бүрэн биелсэн ч $10,000-ын данс багц, VPS, татварын дараа +2.8% гарч, АНУ-ын 3 жилийн бонд (+13.9%), төгрөгийн хадгаламжаас (+36.7%) доогуур байна. Өөрийн компьютертэй бол бондтой тэнцэхэд бэктестийн ашгаас ~1.4 дахин их ашиг хэрэгтэй. Нэг жилийн хугацаанд бэктестийн дурын 365 хоногийн үр дүн −7.1%-иас +19.3%-ийн хооронд байсан бөгөөд тэдгээрийн 43% нь алдагдалтай. Хугацаа бүрийн үр дүнгийн тал нь алга болж, жилийн зардал (~3.5%) хасагдвал энэ хүрээ ойролцоогоор −7%-иас +6% болно. Эрсдэлийг өсгөх нь үүнийг засахгүй: 1%-ийн эрсдэлд бэктестийн 3 жилийн үр дүн +0.8%, хамгийн их уналт 18%, 2%-д −11.9%, уналт 34% болсон.
Ботын зардал тогтмол тул дансны хэмжээ үр дүнг шийднэ. Basic багцын жилийн төлбөр $10,000-ын дансны 1.55%, $1,000-ын дансны 15.5%. Алтны 0.01 лотын доод хэмжээ бас нөлөөлнө. Стопын медиан зай 2023 онд $4.06 байсан бол 2026 онд $22.23 болж өргөссөн тул 0.5%-ийн эрсдэлтэйгээр ердийн арилжааг авахад ~$3,000 данс хэрэгтэй. $500–1,000-ын данс боломжит арилжааны 70–92%-ийг алгасдаг. Бэктестэд зөвхөн $10,000-ын данс тодорхой ашигтай гарсан: жижиг данснууд алдагдалтай, $30,000-ын данс бараг тэгшхэн байсан нь үр дүн лотын тоймлолтоос хэр их хамаардгийг харуулна.
| Данс | Бэктестийн арилжаа | Бэктестийн 3 жилийн үр дүн | Basic хассаны дараа | Basic + VPS хассаны дараа |
|---|---|---|---|---|
| $1,000 (3.6 сая ₮) | 124 | −8.2% | −54.8% | −114.2% |
| $3,000 (10.8 сая ₮) | 310 | −11.0% | −26.5% | −46.3% |
| $5,000 (18.0 сая ₮) | 366 | −6.6% | −15.9% | −27.8% |
| $10,000 (36.0 сая ₮) | 391 | +14.9% | +10.3% | +4.3% |
| $30,000 (107.9 сая ₮) | 394 | +0.6% | −1.0% | −3.0% |
0.5% эрсдэл. Татвар болон бэктестийн бууралтыг тооцоогүй. Жижиг данс 0.01 лотын доод хэмжээ эрсдэлийн хязгаараас хэтрэх арилжааг алгасдаг тул арилжааны тоо цөөрдөг.
Бэктестэд ороогүй зардал ч бий. Шөнө дамжуулсан позицийн своп загварчлагдаагүй, гэтэл позицийн 38% нь дор хаяж нэг шөнө, 11% нь амралтын өдөр дамжсан. Нэг томоохон ECN брокерийн ЕХ-ны жагсаалтаар алтны урт позицийн своп лот тутамд шөнөд −59.6 пойнт, богино позицийнх +41.8. Бүх шөнө урт позицтой байсан гэж үзвэл $10,000-ын дансанд гурван жилд ~$615 буюу ~6% (бэктестийн ашгийн ~40%) болох ч энэ бол нэгжийн хөрвүүлэлт баталгаажаагүй бүдүүвч тооцоо. Мөн Монголын банкнаас брокерт мөнгө шилжүүлэх SWIFT шимтгэл, валют солих зөрүү гарна. Арилжааны ашгаас 10%-ийн орлогын албан татварыг та өөрөө мэдүүлж төлөх бөгөөд гадаадын CFD арилжааны ашиг аль ангилалд орохыг татварын албатай тодруулах хэрэгтэй.
MG Quant брокер санал болгодоггүй, брокерээ та өөрөө сонгоно. Монгол иргэдийн ашигладаг олон улсын брокерууд ихэвчлэн Сейшел зэрэг оффшор зохицуулагчийн тусгай зөвшөөрөлтэй салбараараа харилцагч хүлээн авдаг. Ийм брокер таны арилжааны цорын ганц эсрэг тал бөгөөд арилжаа биржээр бус шууд хийгддэг. Нэг томоохон брокерийн гүйцэтгэлийн бодлогод платформын техникийн доголдлын үед гүйцэтгэсэн захиалгын үнийг өөрчилж болох, ижил програмаас ижил цагт ирсэн олон харилцагчийн захиалгыг гараар гүйцэтгэж болох заалт бий. Алтанд 1:1000 хүртэл хөшүүрэг санал болгодог брокер ч бий. Сейшелийн дэглэмд хөрөнгө оруулагчийн нөхөн олговрын сан байхгүй гэж үздэг ч зохицуулагчаар баталгаажаагүй. 2015 онд Швейцарийн франкийн цочролд Alpari UK брокер дампуурч байсан. Хэрэглэгчийн гэрээнд ч брокерийн нөхцөлөөс хамааран алдагдал дансны мөнгөнөөс давж болох, Монголын зохицуулалтын хамгаалалт хамаарахгүй байж болохыг анхааруулсан. Брокерийн тусгай зөвшөөрөл, нөхцөлийг өөрөө шалгаарай.
Ботын хяналтууд зөвхөн шинэ оролтыг зогсоодог, нээлттэй позицийг хаадаггүй. Бэктестийн хамгийн муу алдагдал −1.04R байсан нь үнийн цоорхойг загварчлаагүйтэй холбоотой. Програм амралтын өдрийн өмнө позиц хаадаггүй бөгөөд позицийн 11% нь амралтын өдөр дамжсан. Нэг баар дээр 2 позиц зэрэг нээгдсэн нь ердөө 3 удаа тул 2 позиц ихэнхдээ өөр өөр санаа. Алт 2025 оны 10-р сарын 21-нд нэг өдөрт 6.3%, 2026 оны 1-р сарын 30-нд 8–9% унасан нь стопоос хэд дахин их хөдөлгөөн гарч болохыг харуулна.
Бот ажиллахын тулд Windows компьютер эсвэл VPS 24/5 асаалттай, MT5 нээлттэй байх ёстой. Програм үнийн мэдээллээ MG Quant-ын өгөгдлийн үйлчилгээнээс авдаг. Энэ үйлчилгээ тасрах, багц дуусах, картын төлбөр татгалзагдах үед шинэ оролт зогсоно. Брокер дээрх стоп лосс, тэйк профит хэвээр ажиллах ч +1.5R-ийн хэсэгчилсэн хаалт, стопыг оролтын үнэд шилжүүлэх, зорилтод хүрсэн позицийн стопыг шилжүүлэх зэрэгт програм ажиллаж байх шаардлагатай. Брокер дээрх тэйк профит зорилтоос 10R цааш байрладаг тул програм унтарсан үед үнэ зорилтод хүрвэл позиц өмнөх стопоороо нээлттэй үлдэнэ.
MG Quant нь брокер, дилер, хөрөнгө оруулалтын зөвлөх, банк биш бөгөөд Санхүүгийн зохицуулах хороо, Монголбанкны тусгай зөвшөөрөлтэй этгээд биш (Хэрэглэгчийн гэрээ 2.3). Иргэн гадаадын брокерээр арилжаа хийхийг хориглосон хууль олдоогүй ч ийм дансанд Монголын хадгаламжийн даатгал, үнэт цаасны зохицуулалтын хамгаалалт хамаарахгүй. Компанийн хариуцлага сүүлийн 12 сард төлсөн хураамжаар хязгаарлагдах бөгөөд арилжааны алдагдлыг хариуцахгүй. Эхэлсэн багцын төлбөрийг алдаатай төлбөр, үйлчилгээний доголдлоос бусад тохиолдолд буцаадаггүй.
MG Quant-ын баримт: Хэрэглэгчийн гэрээ (2.2, 2.3, 3.2, 3.7, 7.1, 7.5), Үйлчилгээний нөхцөл (7.3, 7.5, 7.7, 7.10), хөдөлгүүрийн 2.0.0 хувилбарын тэмдэглэл ба баталгаажуулалт, түүхэн тооцоолуурын өгөгдөл (2023.09.26–2026.09.25). Хэрэглэгчийн гэрээ · Үйлчилгээний нөхцөл · Түүхэн тооцоолуур
Эх сурвалж: CFTC, AI арилжааны бот, Suhonen нар, McLean & Pontiff, Falck нар, Harvey & Liu, Wiecki нар, ESMA, ASIC, тайлан 828, CNBC, Alpari UK, Forbes, Finance Magnates, MSCI World, Банк бус санхүүгийн үйл ажиллагааны тухай хууль.
Сургалтын төлбөр, орон сууцны урьдчилгаа зэрэг тодорхой зорилготой мөнгөнд хадгаламж, Засгийн газрын бонд, богино хугацаат засгийн газрын бонд зэрэг үр дүн нь урьдчилан мэдэгдэх хэрэгсэл тохиромжтой. 20 сая ₮-өөс их дүнг хэд хэдэн банкинд хуваавал даатгалын хязгаараас хэтрэхгүй.
Хувьцааны өгөөж урт хугацаанд л илэрдэг. Бага зардалтай, өргөн тархалттай индекс сан болон ногдол ашиг өгдөг томоохон компанийн хувьцааг үе шаттай авах нь түгээмэл арга. Уналтын үед зарахгүй тэвчих нь хамгийн чухал.
2.0.0 хувилбарын бэктестэд зардлыг тооцоход бот дансны бүх хэмжээнд хадгаламжаас доогуур гарсан тул хуримтлал өсгөх арга биш. Хэрэв ашиглах бол зөвхөн алдахад бэлэн мөнгөөр, эхлээд сард 17,900 ₮-ийн Test багцаар хэдэн сар демо дансанд ажиглаж, 0.5%-ийн эрсдэлийг өсгөхгүй байх нь зүйтэй.
Монголбанкны Санхүүгийн мэдээллийн алба форекс залилангийн дараах шинжийг анхааруулсан. Аливаа бот, програм, платформд, үүнд MG Quant-д ч, ижил шалгуур тавиарай.
MG Quant таны мөнгийг хүлээн авдаггүй, өгөөж баталгаажуулдаггүй. Гэхдээ брокерт мөнгө шилжүүлэх нь таны шийдвэр тул брокерийн тусгай зөвшөөрөл, нөхцөлийг өөрөө шалгаарай.
Эх сурвалж: Санхүүгийн мэдээллийн алба, Санхүүгийн залилан: типологийн тайлан 2022.
Энэ хуудас ерөнхий мэдээлэл бөгөөд хувь хүний нөхцөлд тохируулсан хөрөнгө оруулалтын зөвлөгөө биш. Өнгөрсөн болон бэктестийн үр дүн ирээдүйн үр дүнг баталгаажуулахгүй. Тоо баримт 2026 оны 10-р сарын 5-ны байдлаар бөгөөд хүү, үнэ, ханш өөрчлөгдөнө. Хайлтын хураангуйгаас авсан, баталгаажаагүй цөөн тоог текстэд тэмдэглэсэн.